5.为什么离平值期权相同执行价格间距,看跌期权比看涨期权更便宜?
答:比如甲醇2205的期货价格是3000元/吨,ma2205-C-3300的执行价格是3300,ma2205-P-2700的执行价格是2700,与平权期权3000的执行价格不同,但是Ma205-C-3300的价格是19元,Ma205-P对应的其他相同的执行价格区间也是看涨和看跌
个人认为,由于同样的波动率,期货价格上涨越来越快,下跌越来越慢。比如3000涨10%就是300,再涨10%就是330;从3000降10%就是300,再降10%就是270;可以看出,理论上,在相同的执行价格区间下,看涨期权的行权概率高于看跌期权成为实物期权的概率,因此价格更高。
6.期权一跳多少钱?最小变动价位?交易单位?
跳多少钱=最小价格变化x交易单位?
7.期权持仓限额和最大下单量?
沪深300股指期权日内开仓交易数量上限为200手,单个月期权合约日内开仓交易数量上限为100手,单个深虚拟价值合约日内开仓交易数量上限为30手。
商品期权中的大多数限价订单的最大单笔订单数量为100手,市价订单为2手。