本系列旨在用最简单的语言讲解看似复杂的知识!
很多朋友看到基金有各种各样的名称和分类,总是搞不懂各种类型基金的区别。今天通过这篇文章,你可以一次性了解到。
一般来说,公募基金的分类有三个维度:基金运作模式;基金的投资范围;基金投资模式。
我们按照每个维度展开解释吧。
(1)基金运作模式
根据基金的运作方式,有开放式基金和封闭式基金。顾名思义,开放式基金是指投资者可以随时申购和赎回基金份额;开放式基金可以在固定期限内申购和赎回基金份额;封闭式基金是指基金募集期过后,基金份额不能申购赎回,但投资者可以通过二级市场买卖自己的基金份额,就像买卖股票一样。
(二)基金的投资范围
按基金投资范围分类,可分为股票型基金、债券型基金、混合型基金、货币型基金等。
你只需要记住80%的限制来区分各种基金:
将80%以上的资金投资于股票的基金称为股票型基金;
80%以上的资金投资于债券的基金称为债券基金;
股票和债券未达到80%以上的基金称为混合型基金。是不是特别好记?
货币基金是指投资于货币市场短期证券的投资基金(之前的股票和长期债券属于资本市场)。
(3)基金投资模式
按照基金资金投资方式的分类,可以分为主动型基金和被动型基金。
所谓主动型基金,简单理解就是基金的投资目标是获取超越市场的收益,配置与指数相关性不大,主要看基金经理的水平。
被动型基金的主要投资目标是跟随指数,获得与指数相同的收益。这里说的指数不仅仅是沪深300、中证500这样的泛基,还包括各种行业指数,比如新能源、中国通用互联等等。
此外,还有一些被动基金衍生的指数增强基金。除了跟踪指数之外,这类基金还会通过调整投资细节来寻求超过指数的收益。
以上是基金分类的常用方法。希望你以后能看到基金的名字,马上对基金有个基本的判断。