保单现金价值5年。以后每年按上一年现金价值的3.5%复利。
比如我们一次性买10万元的这个保险。我们支付的金额称为原保费。扣除保险代理人的佣金、保险公司的管理费和利润后，剩下的钱数称为现金价值。
在保险公司的管理下，现金每年都会增值，5年后就变成和原来交的保费一样了。如果单纯以3.5%的单利计算，五年后就是17.5%。差不多10万就要扣除1.75万的成本，个人现金价值余额只有8.25万。利润增长5年才会恢复到10万元。如果我们买了这个商业保险，在15天的犹豫期内，我们没有退保。如果再选择退保，实际能退回的钱只有82500元。
你可以想象五年后的通货膨胀率。即使回到10万元，也是亏损的。所以，看起来很不划算。
其实这类保险往往有两个属性：保障和分红。保险公司会用这部分钱来运营，运营收益的70%左右用于分红。但是股息是不确定的。钱赚得多，积分就多；钱赚的少，分就少；如果你赔钱，你将一无所获。
现在高收益的理财产品已经很难找了，但是4%~5%的理财产品还是有的。即使按照4%的回报计算，5年后也有20%的回报。投入10万元本金，五年就有12万。所以，买商业保险显然不如自己投资理财划算。
但是，你是否一直有能力管理好自己的理财产品？有些人甚至会因为经营不善而被骗。还有的因为投资失败或者经营失败，面临破产，所有理财产品或者存款都会被执行。这样，理财产品的意义就不大了。
其实这个保险看似吃亏，但还是有其独特而重要的作用。
第一，强制储蓄.虽然我们存银行或者理财产品，国债等方式都是储蓄，但是只要你急用，大部分都能拿回本金。只要出去投保，就不能回来，只能按照保险合同的要求享受待遇。如果你不得不把它拿回来，你就吃了亏。我们说过，投资10万，只能拿回8.25万。为了不赔钱，当然还是继续好。
第二，稳定保障.保险只要约定了3.25%的利率，就一定会做，而且往往会有一定的分红。不要以为我们银行理财产品现在的收益是4%~5%，但是长期呢？利率会变。国中部前几天批准4.025%年金保险的主要原因是利率长期会有波动。比如10年前，我们的银行存款能够拿到5%以上的利率。现在三年期定期存款基准利率只有2.75%。
第三，安全可靠.保险公司执行合同，寿险公司不得解除寿险合同。不管以后发生什么，保险公司一定会妥善执行。我会省很多心，尤其是一些有钱人的财富传承。李嘉诚说，只有保险才是他们真正的财富。他给每个孙儿都买了1亿港币的分红险，保证他们一辈子都是亿万富翁。
所以3.5%的商业险当然有它的好处，但是对于普通工薪族来说，还是算了吧。
