1、如何利用ETF进行杠杆和做空交易？
答：投资者可以通过向具有融资融券业务资格的证券公司提供抵押物，借入资金购买ETF(融资交易)，达到杠杆交易的效果；或者借ETF卖出(卖空)，达到卖空的效果。
2、如何利用ETF进行T+0折溢价套利？
答：ETF可以在一级市场申购赎回，同时在二级市场交易，所以有实时净值和实时市值两种价格。根据一价定律，这两个价格应该相等。但在实际交易过程中，由于市场和交易参与者的差异，短期内可能会受到供求等不同因素的影响，ETF的净值和市值往往并不相等。这为套利创造了空间：
套利(远期套利)是指当ETF在二级市场的报价高于其资产净值时，可以在二级市场买入一篮子股票，然后在一级市场买入ETF，再在二级市场以高于基金份额净值的价格卖出本次买入获得的ETF；
折价套利(反向套利)是指当ETF在二级市场的报价低于其资产净值时，以低于其资产净值的价格在二级市场买入ETF，然后在一级市场赎回ETF，再在二级市场卖出股票。
如果折溢价差价大于交易成本(ETF费用、股票交易成本、冲击成本等。)，这样的套利可以获得无风险收益。
风险提示：本信息仅为服务信息，不构成对投资者的实质性建议或承诺，也不作为任何法律文件使用。本文档中的所有内容均截至发布日期。如有变动，请参考最新信息。产品过去的表现不代表未来的表现。市场存在风险，投资者需谨慎。投资者在购买基金时，请仔细阅读本基金的《基金合同》和《招募说明书》，做出自己的投资选择。
