基金产品的风险等级
由于不同类型的公募基金产品在预期收益和风险特征上存在较大差异，因此在基金销售过程中，应根据基金投资者的风险承受能力销售不同风险等级的产品，即适合的产品应销售给适合的基金投资者。
那么如何确定基金产品的风险等级呢？根据《证券期货投资者适当性管理办法》、《基金募集机构投资者适当性管理实施指引（试行）》等相关规定，在综合参考产品类型、投资方向和范围、流动性、到期期限、结构复杂程度、募集方式等因素的基础上，将产品或服务的风险等级按其风险等级由低到高划分为不同等级(至少划分为 R1、R2、R3、R4、R5 五个等级)，便于投资者和销售机构了解产品的风险属性。
下图是一家基金公司的风险评级，但一般来说，货币基金的风险评级是R1(低风险)，债券基金的风险评级是R2(中低风险)，混合型基金的风险评级是R3(中风险)，股票、指数、ETF挂钩基金的风险评级是即风险等级由高到低的顺序为：股票型 混合型 债券型 货币型。.的R4(中高风险)或R5(高风险)
基金产品风险等级的评价方法
目前市场上各机构都是在各种行政法规和自律规则的框架下对理财产品的风险等级进行评估，并披露各自的方法。
总体而言，大部分参与机构充分参考了中国证券业协会、中国基金会协会指导意见中提出的风险分类标准，充分考虑了基金产品的潜在风险。然而，不同的评估方法在复杂性、准确性、简单性和方便性方面各有侧重。
基金产品风险等级常用的方法有多阶段评价法和线性评分法，其中多阶段评价法3360确定基金的基准风险等级，然后根据具体的评价标准，从时间序列、横截面数据等角度对基金的当前状态进行准确跟踪和判断，并对基准风险等级进行调整；线性评分法3360确定各风险等级的评分范围，通过各种标准对基金的进入风险进行评分，并根据评分确定基金的风险等级。
基金评级机构
目前，具有代表性的第三方基金产品业绩评级机构有晨星、银河证券、海通证券、上海证券、济安金信、天相,等。它们的评价方法也差不多。一般基金产品的星级越高，评价越好，5星最高。
评级机构的作用是通过定性和定量的方法，按照规范的评级标准对基金的收益和风险水平进行排名，以便投资者在购买时参考。比如上海证券、招商证券、济安金信;晨星评级的田甜基金基金评价一栏显示产品星级，五星评级户数和三家公司季度星级变化显示在支付宝的产品详情页，销售机构显示的基金产品评级可以作为我们基金投资的重要参考。
投资人风险等级
根据监管机构的规定，基金投资者可分为：普通投资者和专业投资者。专业投资者默认知道自己投资产品要承担的风险；
普通投资者在信息告知、风险提示、适当性撮合等方面享有特殊保护。而普通投资者需要评估自己的风险承受能力。风险承受能力是一个综合指标，需要综合衡量。与投资者的资产、家庭、工作密切相关。
普通投资者在通过银行、网站或app购买基金之前，需要评估自己的风险承受能力。通常，他们会填写一份风险评估问卷，内容包括财务状况、投资经验、投资知识、投资者的目标、风险偏好等信息。
根据普通投资者的评价得分，将普通投资者分为不同的风险等级：C1- 最低风险等级、C1- 保守型、C2- 相对保守型、C3- 稳健型、C4- 相对积极型和 C5- 积极型。
当然，随着投资者年龄、收入、投资知识和经验的增加，投资者的风险承受能力也会发生相应的变化。届时，投资者可以自行重新评估和修改风险等级。通常每个销售机构都会要求投资者每半年或一年重新填写一次风险调查表。投资者风险承受能力与基金产品风险等级的匹配表如下：
投资者是否只能严格按照上述等级购买产品？除 C1- 最低风险等级仅能购买 R1（通常是货币基金）等级的产品外，其他风险测评等级的普通投资者购买超出其风险承受能力的产品时，各销售平台会进行风险警示（如下图），我们勾选之后即可购买该产品。
例如，如果某投资者的风险评估结果为C3，该投资者购买的产品风险等级为R3及以下，则购买时不会出现超过风险承受水平的警告，如果购买R4、R5风险等级的产品，则会出现超过风险承受水平的警告。
