大家好,我是米布利托。
比如今天我们开门见山,直接告诉你国债逆回购怎么操作。
国债逆回购本质就是一种短期贷款,股票账户中,将资金通过国债回购市场拆出,以约定的利率出借资金,并在约定时间获得本钱和利息。
也就是我们借了一笔超短期贷款给一个有国债的兄弟。对方质押了国债,到期我们可以收回本息。
从风险来看,逆回购的风险很小。首先,你的交易对手在用国债做抵押。国债会有问题吗?基本不会。
另外,交易场所是证券交易所,除非交易所破产,否则会有风险。
操作方面,也很方便。只需使用股票账户的软件,点击“卖出”,按照当前市场利率成交即可。
提醒一下,逆回购是“卖”,不是“买”。
比如上交所的1天期债券回购GC001,代码204001。输入204001并选择卖出。
用便宜的手买怎么办?没关系因为你想买也买不到,只有那些需要钱的大机构可以。
从收益来看,逆回购的收益是一定的,你卖出那一刻的成交价格就是你的收益率。很多人操作后看到逆回购k线暴跌,以为亏了,其实不是。
比如你卖的时候收益率是30%,但是到了最后就跌到5%。只是做逆回购的投资者,最后的收益率降到了年化5%,而你当初卖出时的30%保证了你的收益率是30%。
逆回购“卖出”后,是不需要再进行买入操作的,到了结算日那天,交易所会自动给你清算好,将你的本金和收益返回到你的股票账户里面去。
上交所的门槛和深交所不一样。
沪市门槛土豪专属:10万元起,10万元整数倍申购,最高不超过1000万元。比如GC001就是一天逆回购的意思。
深圳的门槛是工薪阶层:1000,1000的整数倍递增,没有上限。
如果想多借出去几天,品种很多,期限从1天到182天不等。具体只要你打开交易软件,就可以看到。
近几年末沪深交易所逆回购1天期全国最高利率:
虽然逆回购是一个稳健的生意,但是中间也有一些技巧,用得好的话可以大大提高收益率。
特别是,一些私募股权基金的专家开发了量化交易系统。据我所知,他们在逆回购方面的操作可以实现一年6%的无风险收益。这是相当可观的。在这里,我想给你介绍几个简单的策略。
攻略1:最佳操作时间周四
―FINSIGHT―
很多投资者习惯在节假日或周末(非工作日)的前一天进行逆回购。其实这是一个“错误”的操作策略。
以周五GC001的操作为例。实际账户持有天数为3天,周五周六周日,但计息天数只有1天。因此,周末前逆回购操作的最佳时间是周四,1天逆回购账户持有天数近1天,但实际计息天数为3天。
周四的2天、3天、4天国债有4天的间回购利息,投资者可以选择较高的利率进行操作。另外,一般来说,周四的收益率也是最高的。
攻略2:尽量上午交易
―FINSIGHT―
从统计来看,早上9:30-10:00之间利率较高,因为那时候大家都缺钱。下午14336030之后,利率往往会跳水,因为需要借钱的人基本上都已经借出去了。
此外,每个月末季末,逆回购的利率会比平时要高。同样,要选择在季末月末的周四操作一天逆回购利率会更高。
如果不是每天在电脑前操作逆回购,建议可以操作2天、3天、7天的逆回购。如果时间太长,就没有意义了,因为逆回购要考虑的是流动性。如果你的资金闲置超过一个月,可以买券商的收益凭证,这样收益率更高。
攻略3:看央行是否大规模投放流动性
―FINSIGHT―
每到半年末和年终考核点,市场缺钱的时候,各大银行就开始借钱,迎接央行的考核。如果央行大规模投放,市场不缺钱,逆回购收益率也不会高。否则,商业银行只能向投资者借钱,逆回购就会飙升。
例如
如果你有100万现金,按照当天最高32%的利率做一天逆回购,一天的利率接近900元;同样的100万现金存入银行,一天的利息只有40元出头。逆回购利率比同期银行存款高20倍。
所以,对于喜欢卷羊毛的人来说,如果在重要的时候关注逆回购,或许能赚到一点小票子。