作者| 《财经》新媒体王白云
编辑|蒋世洲
截至4月18日，已有17家持牌消费金融机构公布了2021年业绩。
除阳光消费金融、金诚消费金融、尚萌消费金融、小米消费金融未披露2021年营业收入外，其余13家持牌消费者营业收入合计为556.19亿元；五家持牌消费者2021年净利润合计为99.4亿元。
从公布的数据来看，2021年大部分持牌消费者扩大了借贷规模。仅2021年上半年，招联金融就新增贷款1572亿元。与此同时，截至2021年底，已公布贷款余额的五家持牌消费金融机构的总贷款余额超过1444亿元。
多位持牌提现内部员工向《财经》新媒体表示，近年来，市场竞争激烈。银行为了扩大客户群和业务规模，大量下沉到原来持牌取现的客户群，所以持牌取现只能继续下沉。
《财经》新媒体注意到，由于风险定价原则，部分用户在持牌消费货币机构使用的贷款产品年化利率超过24%，甚至达到35.9%，包括中银消费金融、中原消费金融、蒙古消费金融等。
11家持牌消费者净利润增长超过50 21年，5家持牌消费者总资产超过400亿元，其中最高的是招联消费金融(1496.98亿元)，较其2020年总资产增长38.2%。
营业收入方面，2021年5家持牌消费者实现营收超50亿元，其中2家超100亿元。从增速来看，海尔消费金融营业收入增长最快，达到75.66%；湖北消费金融和中原消费金融2021年营业收入同比增速也超过50%。
净利润方面，除了招联消费金融和兴业消费金融将在2021年超过20亿元外，即刻消费金融和中邮消费金融都将超过10亿元。需要注意的是，11家公司净利润同比增长超50%，其中湖北消费金融净利润增长最快，达到470.81%。湖北消费金融2021年翻倍的原因是2020年净利润(0.16亿元)大幅下降，较2019年下降84.16%。即使2021年净利润暴涨470.81%，但仍不及2019年(1.01亿元)。
从数据来看，大部分持牌的取现贷款业务规模都有大幅增长。
截至2021年末，工业消费金融、中原消费金融、哈尔滨消费金融贷款余额均超过100亿元，其中工业消费金融截至2021年末贷款余额580.56亿元，同比增长41.86%，比2021年上半年多84.31亿元。此外，截至2020年末，招联金融贷款余额已达1091.82亿元，累计贷款规模为10.128亿元。《招联消费金融有限公司2021年度第五期金融债券》报告显示，截至2021年6月末，招联金融累计发放贷款11700亿元，平均贷款利率约为19.00%。据此计算，2021年上半年，招联金融新增贷款1572亿元。
除了招联金融，兴业消费金融、中原消费金融等持牌消费金融机构2021年新增贷款也大幅增长。其中，2020年6月末至2021年6月末，工业消费金融累计放贷规模从1000亿元上升至1600亿元；中原消费金融2021年放贷645.44亿元。
某持牌黄金消费者商务总监Z Ryan对《财经》新媒体表示，部分持牌黄金消费者追求放贷规模的背后，是冲刺上市时需要一个好看的业务规模。
“过去，很多持牌消费金融机构过于依赖线下渠道。最近很多机构也在加速线上渠道收购。”持牌消费机构员工张说。中邮消费金融在发布2021年业绩时表示，他们正在通过互联网渠道扩大客户服务范围。
同时，下沉市场也是持牌消金领域赢得客户的重要举措之一。公开资料显示，目前，兴业消费金融、中邮消费金融、中原消费金融、捷信消费金融等。继续下沉用户群体。具体来说，兴业消费金融将其主要的家庭消费贷款产品下沉到县域，解决农民在面临教育、装修、旅游等大额消费支出时的资金困难；中邮消费金融在16个省市设立省级营销中心和线下直营网点，进一步下沉消费金融业务，线下网点将普惠金融服务延伸至更多二三线城市和县域；中原消费金融也在延伸服务触角，多维度数据挖掘，服务传统金融机构难以覆盖的人群。
对于持牌金融机构沉没的原因，招联金融、晋商消费金融、中银消费金融等多家机构内部人士向《财经》新媒体直言“这是无奈之举”。在激烈的市场竞争下，大量的银行下沉到原来已经持牌取款的客户，于是持牌取款只能继续下沉。
“如果风控能力和盈利能力不能支撑用户下沉，增长点也会成为痛点。”Z Ryan认为，下沉客户的还贷能力和意愿会更弱，然后机构的风险会更高。如果风险成本单纯体现在利率上，就意味着风险会转嫁给一些理性的借款人，导致恶性循环。
/p>部分用户年化利率超24%《财经》新媒体对持牌消金领域的消费金融贷款产品进行了收集整理与下载。其中，招联金融APP、招联好期贷、中邮钱包等消费金融产品，在借款界面无需注册即可看到贷款利率范围；另有部分贷款产品需要注册及实名认证后才能看到，如海尔消费金融仅显示“费率低”等。对此，海尔消金在线客服表示，贷款利率可参考APP展示利率，可通过APP选择分期方式后，通过还款计划查看，最终以实际合同为准。
需要注意的是，2021年3月31日央行发布的《中国人民银行公告〔2021〕第3号》显示，所有从事贷款业务的机构，在网站、移动端应用程序、宣传海报等渠道进行营销时，应当以明显的方式向借款人展示年化利率，并在签订贷款合同时载明，也可根据需要同时展示日利率、月利率等信息，但不应比年化利率更明显。
消金行业观察者李珊珊表示，“显然，注册后才明示贷款利率对金融机构更有利，所以这一操作或是消费金融机构的主要选项之一。”
尽管多数持牌消金展示的贷款产品利率在监管规定的红线以内且较低，但一些产品的利率后面都有一个小警示号，点开才能发现“具体以实际审核为准”“实际利率需要根据用户资质情况确定”等风险定价信息。
据民间借贷司法解释，2020年8月20日后的民间借贷案件利率保护上限调整为4倍LPR（贷款市场报价利率）。而2021年1月20日的LPR为：1年期3.85%。也就是说，民间借贷案件利率保护上限为15.4%。同时，有持牌金融机构从业者告诉《财经》新媒体，监管要求个人贷款年化利率应控制在24%以内。
然而，《财经》新媒体注意到，由于风险定价原则，部分用户在持牌消费金融机构使用的贷款产品年化利率超过24%，甚至达到35.9%，其中包括中银消费金融、中原消费金融、蒙商消费金融等消金机构的产品。
“年化利率24%―36%是灰色区间，若借贷人申诉，这部分利息需要机构退还，但是申诉用户还是较少的。”李珊珊表示。
针对贷款产品年化率超24%的问题，《财经》新媒体向中原消费金融、中银消费金融、蒙商消费金融求证。中银消费金融客服表示，公司线上贷款产品年化率不会超过36%。蒙商消费金融客服则表示，公司利率都符合国家规定，（年化率35.77%）也是符合国家规定的，借款时有展示，用户同意才借款，所以不可以退息。另一家告诉《财经》新媒体，“我们新客从3月开始都降到24%以内了，少部分利率高的应该是存量用户。”但对于之前利率在35%以上的用户，他们表示不会退回高出24%的那部分利息。
从公开信息来看，多家持牌消金曾因产品利率高、虚假宣传等问题频遭投诉，甚至被监管开罚单。福建银保监局披露，兴业消费金融2021年以368件投诉量居银行业消金机构首位。黑龙江银保监局披露，哈银消费金融在2021年的投诉总量为163件，同比增幅达340%。深圳银保监局披露2021年下半年，招联金融的投诉量达1603件，其中有1600件是源自贷款业务。
（张赫、李珊珊、张伯亚均为化名）
