3月1日，浮动利率贷款定价基准转换如期启动。然而，许多市民仍然不明白是否应该将原来的定价基准转换为“LPR”。哪个性价比更高？如果有，利率的正负点怎么算？月利率是多少？选择不同的过渡点有什么影响？ 　　

　　为了大家理解，人民银行现在以商业性个人住房贷款转换为例，讲解转换时加减分的计算方法和转换后的实际利率水平。见 　　

　　对转换还有些困惑的小伙伴，可先看下小布发过的问答图解 　　

　　存量浮动利率贷款定价基准转换的10个问题，央行权威解答 　　

　　加减点数怎么算？ 　　

　　根据中国人民银行2019年第30号公告，抵押贷款定价基准转换为LPR后，增值应等于原合同最新执行利率水平与2019年12月LPR的差额(可为负)。过去，浮动利率贷款一般是在贷款基准利率基础上上浮一定比例来确定的。那么，不同浮动比例下的利率对应的换算后的加减点是什么呢？ 　　

　　例如，举例来说，,的借款人小王在买房时享受基准贷款利率9折优惠。贷款日期为2015年8月1日，期限为20年。 　　

　　如果小王选择将该笔房贷的定价基准转换为LPR，则现在5年期贷款基准利率为4.9%，转换前实际执行利率为4.9(1-10%)=4.41%。2019年12月发布的5年期以上LPR为4.8%。按照折算时利率不变的原则，小王房贷的加减点为-0.39%=4.41%-4.8%，即负39个基点。 　　

　　此后，直到还清房贷，这个加减点不变，房贷利率会随着5年以上LPR的变化而变化。其他常见浮动比例对应的加减点见表1。 　　

　　转换后每个月按什么利率还？ 　　

　　选择不同的转换时点有何影响？ 　　

　　首先，我们要理解三个概念： 　　

　　转换时间：个人房贷定价基准转换为LPR的时间(2020年3月1日至8月31日之间)。转换的时候，你和银行需要协商确定：一是加减分。具体计算方法见第一部分；第二个是重新定价日期和重新定价周期。 　　

　　重定价日：是指按照最新定价基准(折算前的基准利率和折算后的LPR)重新计算贷款执行利率的时间。一般是每年的1月1日，或者是每年放款日对应的日期。 　　

　　重定价周期：重新确定实施利率的周期。如果房贷利率每年都有变化，那么重新定价周期就是一年。 　　

　　定价基准转换为LPR后，利率在第一次重新定价日之前不会发生变化，只会从第一次重新定价日起随当时的LPR发生变化。重新定价日期和重新定价期限可以在原合同中约定，也可以由借贷双方重新约定。重新商定的抵押贷款重新定价期至少为一年。 　　

　　如果重新定价日期是每年的1月1日,那么2020年的利率将与2020年3月至8月的任何时间点的原始合同利率一致。从2021年1月1日起，以2020年12月的LPR为基准确定当年利率，以后各年以此类推。如果重新定价日是每年贷款发放的对应日,那么根据大多数银行的转换公告，如果转换发生在重新定价日之前，则可以参考2020年的最新LPR来确定利率；如果是在重新定价日之后折算，就需要等到2021年的重新定价日，参考最新的LPR来确定利率。 　　

　　以下例为例，假设2020年3月至2021年7月5年以上的LPR为4.75%(实际情况有可能发生变化，取决于当时的LPR报价): 　　

　　(1)如果小王的房贷重定价日是每年的1月1日，那么从2020年3月到8月的折算没有区别。2021年1月1日之前他的执行利率都是4.8%-0.39%=4.41%，也就是2019年12月LPR(4.8%)加固5年以上的定点差(-0.39%)2021年1月1日之后就变成4.75%-0.39%=4.36%，其中4.75%是LPR；12月份超过5年 　　

　　如果小王在2020年8月1日之后转换，该房贷执行利率维持4.41%不变，直至2021年7月31日；2021年8月1日开始执行4.75%-0.39%=4.36%的利率，其中4.75%指LPR；2021年7月超过5年的；接下来的几年以此类推。(详见表2)