股票跌百分之几十,股票跌40%又涨40%亏吗

  

  2日,头部量化机构九坤某海外产品年内提现近40%的消息传遍行业。   

  

  一个月亏掉40%!又一个“天才失败”的案例?   

  

  这几乎是业内一线量化机构最快最深的历史记录。   

: rgb(34, 34, 34);font-family: "Helvetica Neue", Helvetica, "PingFang SC", "Hiragino Sans GB", "Noto Sans CJK SC", "Noto Sans CJK", "Source Han Sans", "WenQuanYi Micro Hei", "Microsoft YaHei", sans-serif;background-color: rgb(255, 255, 255);line-height: 2em;'>而且考虑该产品投资对象主要涉及A股,这更加引发了对于当下A股量化投资策略的关注。

这样的回撤会否在规模已十分庞大的私募量化行业内有所蔓延?

这个产品究竟是怎么操作的?

策略怎么会突然失灵,这个产品亏损点究竟是什么?

未来它们的应对是什么?

本文尝试探究下这些问题的答案。

01
这是一个怎样的产品?

根据资事堂获取的资料显示:涉事产品为“Ubiquant Asia Pacific Quantitative Hedge Fund ”,中文名为“UBIQUANT亚太对冲基金”,成立于2019年4月12日,

在2021年8月之前,该产品在两年零四个月内获得了140%以上的收益,年化收益接近50%,冠绝市场。

但此后半年内,该产品经历了巨幅回撤。回撤最差的今年1月份,该产品直接下跌了39%以上。

截至今年1月末,该产品单位净值回到了1.11元(换算成1元面值),曾经的丰厚盈利几近一扫而光。

一个月亏掉40%!又一个“天才失败”的案例?

02
对冲产品是怎么运作的?

根据资事堂获取的相关资料,该产品主要策略特点是:

03
为何使用高杠杆?

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04
策略为何失灵?

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05
呼啸而来的“风险”

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06
风控措施呢?

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07
未来应对

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