考生掌握FRM考试的内容非常重要。通过FRM知识点的学习，考生可以对金融知识有更深入的了解，这对顺利通过考试也有很大的帮助。多因素模型是知识点之一！
多因素模型是多因素模型，是对单因素市场模型的扩展，即资产收益率是由两个或两个以上因素组成的函数。
有3种类型的多因素模型：
(1)宏观经济因素模型：
用市场指数、利率、通胀率、投资者信心等宏观经济变量的意外变化来解释资产的回报。
(2)基本因素模型：
着眼于微观经济因素，每个因素，无论是比率还是描述符，都有一个唯一的值。由于同一类别的描述符具有较高的相关度，因此大多数模型将相关的描述符归入同一风险指数中。
比如把市盈率、股息率、总资产增长率统一到成长风险指数里。
(3)统计因素模型：试图决定
哪些因素最能解释代表性证券的收益。模型中选取因子的过程相对简单，但解释起来比较困难。
在上述三种因素模型中，统计因素模型在实践中很少使用。
【注：单因素模型假设资产的收益取决于一个因素，即投资组合的收益。]
这就是FRM考试的全部内容。如果考生还有更多关于FRM考试的问题，他们可以通过评论文章来学习和讨论！另外还有2022年度备考日历，想要私信或者评论！
